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1000还真是强，跌那么多还能收个十字星。可悲的是转债等权下跌1.66%，比正股跌得还多！唯一的亮点，小市值起来了。大师，您的低溢价策略没有公告强赎，但已经数日子了比如已经过了5、6强赎日，包含在低溢价策略中吗？
e老实和尚
- 不要叫错名字
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我说个个人感觉，期待楼主确认或者驳斥。从非常久远就跟楼主学习----虽然一直没有学会但也把可转债作为了资产配置的一个必选项。这两年，似乎楼主放弃了“安全”偏移向着“收益”方向行走很远，尤其是今年彻底“向我靠拢”了----宁可要上下起伏的15%也不要四平八稳的8%。可是呢，要挣到那个上下起伏的15%和做可转债又有本质区别，我是真的没看懂今年楼主的四项选择背后的逻辑----如果可以说请一定说说。逻辑就是做多，直到趋势改变。
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策略详情：
- 排除强赎、ST
- 排除一年内新债
- 排除一年内到期的
- 排除A-及以下
- 选取溢价率最低的10只
赞同来自: 好难记哦 、e55555 、思慕莲 、小猫50128015 、张小九六 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、 、更多 »
1000下午几乎要绿，之后还是拉升起来。学习中......
- 双低策略
筛选逻辑：选 “价格低 + 转股溢价率低” 的前 10 只转债（双低值最低 N 个）。
理论依据：攻守平衡。价格低→债底保护强（防守）；溢价率低→股性强（正股涨时能同步受益，进攻）。
表现：今年收益率 1.08%，今日跌幅 - 0.73%，波动较小。
举例：假设某转债价格 110 元（低价）、转股溢价率 10%（低溢价），同时满足 “双低”，既不用担心跌太多，又能在正股涨时跟随上涨。 - 低溢价策略
筛选逻辑：选 “转股溢价率最低” 的前 10 只转债。
理论依据：只攻不守。转股溢价率低意味着转债价格和正股的转股价值接近，正股上涨时，转债能快速跟涨；但债性弱（价格可能较高），正股跌时缺乏保护。
表现：今年收益率 6.52%（表现最优），今日涨幅 0.63%，进攻性强。
举例：某转债转股溢价率 2%（极低），正股涨 5% 时，转债价格大概率同步涨 4%-5%；但如果正股跌 5%，转债可能也跌 4% 以上（无债底缓冲）。 - 低价策略
筛选逻辑：选 “当前价格最低” 的前 10 只转债。
理论依据：咸鱼翻身。价格低→安全垫厚（债底保护强），但通常溢价率高（股性弱），需要等待正股或市场情绪带动上涨。
表现：今年收益率 1.19%，今日涨幅 0.23%，偏防守。
举例：某转债价格 105 元（低价），但转股溢价率 50%（高溢价），短期难涨，但跌不动；若正股突发利好或转债下修转股价，溢价率下降，价格可能快速反弹。 - 低收益率策略
筛选逻辑：选 “到期收益率最高” 的前 10 只转债。
理论依据：债底护体。到期收益率高→转债价格低于纯债价值，持有到期能保本甚至盈利，完全靠债性保护。
表现：今年收益率 1.46%，今日跌幅 - 0.01%，防守性极强。
举例：某转债到期收益率 3%（高），价格 108 元，到期本息 115 元，即使正股大跌，持有到期也能赚 7 元（忽略交易成本）。
e老实和尚
- 不要叫错名字
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