债券混合二级基金的选择,给给建议

配置思路:
由于小弟多了一笔资金,所以想要配置一些混合债做底仓,目标是混合二级债券基金,既有债券又配置其他的品种做增长。
过去几年有债的小牛市,所以对于过往业绩的选择拉长到5年

小弟确定了几个规则
1 非定开债券基金
2 成立五年以上(经历过时间的洗礼)
3 基金规模在10亿以上,并且最高不超过200亿
4 从20年开始,区间最大回撤需要在5%以内
5 最长的基金经理任期最少在3年以上
6 年化波动率在5以内
7 上涨/下跌月数越高越好
8 机构持有者比例大于50%
9 年化在4%以上

通过choice筛选下来,最后两只混合二级债进入了小弟的眼睛
第一只:217024.OF 招商安盈债券A
第二只:010430.OF 招商安阳债券A

第一只 招商安盈债券A
选择的理由
1 成立最久-13年并且完整经历过股债双杀,空置五年最大回撤在-4.3%
2 能保持最高的夏普比率,并且最近五年的年化收益还在5.55%

第二只 招商安阳债券A
选择的理由:
1 成立五年,经历过股债双杀,虽然不如第一只时间长,但是最大回撤在-4.06%,比第一只回撤还低一些
2 上涨/下跌月数比,比第一只的数据更好些,波动率3.3也比第一只低,最近五年的年化收益在6.59%,比第一只要高1%
3 整体的费率0.45,比第一只的0.55要低
就是说除了经验外,第二只比第一只要更好些

但是,对于小弟而言,风控>>>收益,总的二级债的仓位,会大部分配在217024.OF 招商安盈债券A;小部分配置在010430.OF 招商安阳债券A

选择两只一起持有

不知道有没有小弟没有想到的地方,敬请各位朋友多多补充,感谢
发表时间 2025-12-13 00:53     来自上海

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tottijian

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都蛮好的,还可以自己配2成指数外加8成债券指数。
2025-12-13 06:52 来自江苏 引用

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