做期权卖方的时候,账户里放多少余钱才足够安全呢?

账户里放多少余钱才足够安全呢?

如果持有的是股指期货的话,放扛一个跌停或涨停的钱,当天应该是足够应付了,第二天再加钱进来就是了。
但如果是持有的卖沽和卖购呢?把卖沽和卖购换算成名义市值,放扛这么多名义市值涨跌一个停板的钱是不是仍然不够呢?

举个栗子,假如持有一手IF2506多单,今天收盘3880点,每点300元。3880*300就是1164000。那么我有116400元的可用资金放在期货账户的话,明天IF跌停也不会发生穿仓导致强平。

但是如果我持有的是三张卖沽合约。因为三张卖沽对应一手期指,所以名义上也相当于1164000元,如果明天IF跌停且隐波发生了特别剧烈的上升,会不会因为这个隐波的上升太剧烈了,导致账面上的亏损超过了期指一个跌停的损失数值,从而造成穿仓强平呢?

那么在账户里放多少余钱才安全呢?
发表时间 2025-06-11 15:20     来自河南

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投资新韭菜

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风险度80%以下就行了,其他账户外的钱保持好流动性,比如买那种能T+0快速赎回的理财,例如招行就有150万的额度,如果再搞个别的银行,加起来250万的额度问题不大。
就算碰到4月7日那种行情,开盘交易前T+0赎回,转一大笔保证金进来就行了,而且你难道会扛单不动吗?你可以减掉手数啊。就算隐波升高了,你怕平了吃亏,可以移仓到更远的值。
2025-06-11 17:28修改 来自江西 引用
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R2D3

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卖方保证金计算公式:看跌期权卖方保证金=(合约当日结算价*合约乘数)+max(标的指数当日收盘价*合约乘数*合约保证金调整系数-虚值额,最低保障系数*合约行权价格*合约乘数*合约保证金调整系数)

按照标的一个跌停肯定是不行的,因为随着期权价格变高,杠杆率会下降。虽然有公式,但算起来太费劲。前段时间关税事件导致大盘跌停那天,期货跌停,沽权涨停。从那次的经验看,我的期货软件显示一张IF沽权要9w多的保证金,算上价格损失3-4,那一张需要13w-15w的资金相对就比较安全了。

计算的比较粗糙,仅供参考。
2025-06-11 16:56 来自北京 引用

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