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@ETF投资2018
纠正一下,最近一期经审计的每股净资产是6.56,下修到底的话转股价值是略大于99大佬好,请假下 “最近一期经审计的每股净资产是6.56”这个数据是有地方可以查到吗?还是计算的呢?如果是计算的怎么计算呢?我自己计算的是6.88
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赞同来自: 好心情
下面是我的分析,有懂的大神能指导下吗?看看分析的对不?
【结论】:恒逸转债的下修 属于下有保底,但大概率也不会大涨的机会
1.提议下修,但下修后的转股价,不能低于每股净资产,最近一期的每股净资产约6.88。目前正股价6.5,下修到底后的转股价值才94左右,无法像其它转债一样将转股价值提到100左右。目前114的债券价格对应下修到底还溢价11%左右,所以我说难以大涨。
2.债券剩余期限不足2年,本次如果不下修马上就会触发回售。叠加目前债券价格104,稍高于面值,只要公司不做出那种“下修一分钱躲避回售”的事,后续也很难持续跌破面值。
3.公司处于石化行业,民企,去年千亿级营收,大概率是要脸且能兑付的。
4. 实控人的一致行动人占股47%,该转债占市值9%,并不怕被稀释股权。
【结论】:恒逸转债的下修 属于下有保底,但大概率也不会大涨的机会
1.提议下修,但下修后的转股价,不能低于每股净资产,最近一期的每股净资产约6.88。目前正股价6.5,下修到底后的转股价值才94左右,无法像其它转债一样将转股价值提到100左右。目前114的债券价格对应下修到底还溢价11%左右,所以我说难以大涨。
2.债券剩余期限不足2年,本次如果不下修马上就会触发回售。叠加目前债券价格104,稍高于面值,只要公司不做出那种“下修一分钱躲避回售”的事,后续也很难持续跌破面值。
3.公司处于石化行业,民企,去年千亿级营收,大概率是要脸且能兑付的。
4. 实控人的一致行动人占股47%,该转债占市值9%,并不怕被稀释股权。