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筛选原则
1.负相关资产（股债商）
2.正期望值（长期持有）
3.流动性（交易金额大）
4.金融工具：股，债，期权（期货）
5.仓位管理：5%，定期再平衡
股：药 酒 钢 煤 芯片 新能源汽车 纳斯达克 标普500（40%，相关性在0.3。产业链上游周期股，中游制造股，下游消费股，美国宽基股）
债：银华日利拆借利率，10年国债，卖购买购沪深300，ETF衍生品中性对冲套利（20%，相关性在0.2，中国金融）
商：卖沽类黄金，铁矿，动力煤，液化石油气，玉米，棕榈，豆粕，白糖（40%，相关性在0.2，大宗商品：贵金属+有色金属+能源+谷类+农副类）
股债商（相关性为在-0.02左右）
1.负相关资产（股债商）
2.正期望值（长期持有）
3.流动性（交易金额大）
4.金融工具：股，债，期权（期货）
5.仓位管理：5%，定期再平衡
股：药 酒 钢 煤 芯片 新能源汽车 纳斯达克 标普500（40%，相关性在0.3。产业链上游周期股，中游制造股，下游消费股，美国宽基股）
债：银华日利拆借利率，10年国债，卖购买购沪深300，ETF衍生品中性对冲套利（20%，相关性在0.2，中国金融）
商：卖沽类黄金，铁矿，动力煤，液化石油气，玉米，棕榈，豆粕，白糖（40%，相关性在0.2，大宗商品：贵金属+有色金属+能源+谷类+农副类）
股债商（相关性为在-0.02左右）
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赞同来自: llllpp2016
https://appzs3as2z39480.h5.xiaoeknow.com/v2/course/alive/l_61ef9f27e4b04d7e2fc7c190?app_id=appZS3AS2Z39480&alive_mode=0&pro_id=&type=2
自下而上：企业持有的生产资料是资产
自上而下：央行持有的货币是负债
央行降息扩表影响资产价格上涨，加息缩表影响资产价格下跌。
生产资料的优化可以交换到更多的现金资产与货物，生产资料的劣化导致可交换现金与货物会减少。
自下而上：企业持有的生产资料是资产
自上而下：央行持有的货币是负债
央行降息扩表影响资产价格上涨，加息缩表影响资产价格下跌。
生产资料的优化可以交换到更多的现金资产与货物，生产资料的劣化导致可交换现金与货物会减少。
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配置品种选择原则（股债商楼波）
0.T+0、高流动性、融资融券品种为短线品种
1.异类负相关性品种 长线风格轮动
2.同类高期望值品种 长线风格轮动
3.同类高折价率品种 长线风格轮动
4.同类高股息率品种 长线风格轮动
做短线金融项目学会聚焦波动+统计概率
做长线金融项目学会分散仓位+风格轮动
0.T+0、高流动性、融资融券品种为短线品种
1.异类负相关性品种 长线风格轮动
2.同类高期望值品种 长线风格轮动
3.同类高折价率品种 长线风格轮动
4.同类高股息率品种 长线风格轮动
做短线金融项目学会聚焦波动+统计概率
做长线金融项目学会分散仓位+风格轮动
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赞同来自: llllpp2016 、watertyfs
除了CTA没做过，其他的基本都做过，我目前理解的策略就2大块。
高beta低Alpha配置策略
目前先筛选出负相关正期望值资产，等权分配仓位，风格指标排名轮动，多头上涨变现下跌补仓，空头下跌变现上涨补仓。通过 beta风格轮动+等权平衡+定期分红+折价套利 获取利润。
独立Alpha策略
1.日内杠杆策略
2.中性对冲策略
3.现金选择权策略
4.打新申购策略
高beta低Alpha配置策略
目前先筛选出负相关正期望值资产，等权分配仓位，风格指标排名轮动，多头上涨变现下跌补仓，空头下跌变现上涨补仓。通过 beta风格轮动+等权平衡+定期分红+折价套利 获取利润。
独立Alpha策略
1.日内杠杆策略
2.中性对冲策略
3.现金选择权策略
4.打新申购策略
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赞同来自: 传达室李老伯 、skyblue777 、watertyfs 、llllpp2016
实际上，我现在的配置和帖子上有所不同了。 @watertyfs 你能说说你的配置思路吗？
行业ETF20：消费4+周期4+金融4+科技4+国家宽基4
评价：基本分散，但还需要风格化动量+反转+成长+高息
转债32：高息8+双低8+折价8+小盘8
评价：基本分散+策略成型，数量由仓位管理。
reits10：高速2+产业园2+基础设施2+仓库2+美国reits2
评价：分散但需要风格化策略，没思路
商品8：商品基金5+商品期货合约3
评价：分散了但需要风格化，主力持仓排名+低库存排名
期权24：买虚购6+买虚沽6+卖实购6+卖实沽6
评价：铁鹰震荡策略为主，偏空方向，偏空波动率
行业ETF20：消费4+周期4+金融4+科技4+国家宽基4
评价：基本分散，但还需要风格化动量+反转+成长+高息
转债32：高息8+双低8+折价8+小盘8
评价：基本分散+策略成型，数量由仓位管理。
reits10：高速2+产业园2+基础设施2+仓库2+美国reits2
评价：分散但需要风格化策略，没思路
商品8：商品基金5+商品期货合约3
评价：分散了但需要风格化，主力持仓排名+低库存排名
期权24：买虚购6+买虚沽6+卖实购6+卖实沽6
评价：铁鹰震荡策略为主，偏空方向，偏空波动率
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赞同来自: 传达室李老伯 、巴依老爷Lagom 、llllpp2016 、你猜再猜
你这个不算复杂，我的更复杂。
商品期货30多个品种，60多个合约。
etf20多只，2个策略.
可转债100多个只。
股票100多只，两个3个策略。
商品期货30多个品种，60多个合约。
etf20多只，2个策略.
可转债100多个只。
股票100多只，两个3个策略。
京公网安备 11010802031449号